Rebalancování ve skutečnosti zavádí doporučení nakupovat nízko a prodávat vysoko. Mnoho investorů rebalancuje podle stanoveného harmonogramu, například čtvrtletně nebo ročně, nebo když se alokace jakékoli třídy aktiv změní o více než 5 procentních bodů z cílové alokace aktiv.
Rebalancování stanovenými cíli aktiv je dobrý způsob, jak přistupovat k rebalancování portfolia, protože trhy se mohou v některých časových obdobích měnit více než v jiných. Standardním pravidlem je rebalance, když se alokace aktiv změní o více než 5% —ie. pokud se určitá podmnožina akcií změní z 15% portfolia na 20%.
I když neexistuje žádný požadovaný harmonogram vyvážení portfolia, většina doporučení spočívá v prověření alokací alespoň jednou ročně. Je možné obejít se bez vyvážení portfolia, i když by to bylo obecně neuvážené.
Vyvážení vašeho portfolia zajistí, že budete mít kombinaci investičních aktiv - obvykle akcií a dluhopisů - vhodných pro vaši toleranci vůči riziku a investiční cíle. Vyvážení vašeho portfolia vám umožní udržovat požadovanou úroveň rizika v průběhu času.
Pamatujte, že z dlouhodobého hlediska mají akcie výrazně vyšší očekávaný výnos než dluhopisy. ... Z tohoto důvodu je pravděpodobné, že vyvážení portfolia akcií a dluhopisů vaše výnosy sníží, nikoli zvýší.
Vlastní vyvážení portfolia bez pomoci robo-poradce nebo investičního poradce nevyžaduje, abyste utráceli peníze.
Vyvážená portfolia se obvykle dělí na akcie a dluhopisy, a to buď rovnoměrně, nebo nakloněná na 60% akcií a 40% dluhopisů. Vyvážená portfolia mohou také pro účely likvidity udržovat malou hotovost nebo složku peněžního trhu.
Používejte daňově zvýhodněné důchodové účty.
Získání zisků uvnitř plánů, jako je 401 (k) sa individuální penzijní účty (IRA), nebude generovat běžné daně. Ellen proto může být schopna provést některé nebo všechny své rebalancování, bez daně, přechodem z akcií do dluhopisů v rámci své IRA.
Chcete-li znovu vyvážit, jednoduše provedete příslušné obchody, abyste vrátili své podílové fondy zpět na jejich cílové alokace. Například při návratu k našemu příkladu portfolia 5 fondů byste nakupovali a prodávali akcie příslušných fondů, abyste se dostali zpět k původní 20% alokaci pro každý fond.
Budování vyváženého portfolia
Vyvážení obvykle nezvyšuje návratnost dlouhodobých investic. Může to snížit volatilitu vašeho investičního portfolia a udržet alokaci aktiv v synchronizaci s vaší tolerancí vůči riziku.
Kolik z vašeho portfolia by mělo být v jedné akci? U každého investora lze s jistotou říci, že žádná jednotlivá akcie by neměla tvořit více než 5–6% celého portfolia, jak navrhuje Seth Klarman, úspěšný investor a autor. Toto je pravidlo č. 1 investování do akcií.
Pravidelné rebalancování je obecně dobrý způsob, jak udržet investiční strategii na správné cestě a zabránit tomu, aby se vaše portfolio stalo příliš riskantním během tržních výkyvů (jako ten, který jsme zažívali v posledních letech), nebo příliš konzervativní po velkých neúspěchech trhu.
Zatím žádné komentáře